A Vale anunciou nesta terça-feira (20) que solicitou o registro de um programa de emissão de títulos de dívida na China, no valor de até 10 bilhões de yuans. A aprovação do programa abrirá caminho para que a mineradora brasileira capte recursos no mercado financeiro chinês por meio de futuras emissões de títulos conhecidos como Panda Bonds.
O pedido foi apresentado pela Vale Overseas Limited, subsidiária integral da companhia, à Associação Nacional de Investidores Institucionais do Mercado Financeiro da China (NAFMII). O programa contempla possíveis emissões entre 2026 e 2028.
Os Panda Bonds são títulos de dívida denominados em renminbi, a moeda chinesa, emitidos no mercado doméstico da China por empresas ou instituições estrangeiras. Por meio desses instrumentos, os emissores podem captar recursos de investidores locais, com a obrigação de pagar juros e devolver o valor principal conforme as condições estabelecidas na emissão.
No caso da Vale, os títulos terão garantia integral e incondicional da mineradora brasileira. As eventuais ofertas serão realizadas exclusivamente no mercado interbancário de títulos da China, de acordo com a legislação e as regras locais.
Emissão ainda depende de aprovação
Apesar do pedido de registro, a Vale esclareceu que os títulos ainda não foram emitidos. A operação depende da autorização da NAFMII e das condições do mercado financeiro no momento de uma eventual oferta.
A companhia informou ainda que os títulos não serão registrados para oferta pública no Brasil ou nos Estados Unidos. Eventuais ofertas nesses mercados deverão respeitar as exceções e exigências previstas nas legislações locais.
